코리아 밸류업 지수는 한국거래소가 발표한 가치 중심의 새로운 주가지수로, 주주환원과 자본효율성을 중시하는 105개 우량기업으로 구성됩니다.
이번 글에서는 PER, PBR, 배당수익률 등 지수의 핵심 지표와 함께 투자 인사이트를 제공하고자 합니다.
코리아 밸류업 지수란?
코리아 밸류업 지수는 한국거래소가 국내 기업의 가치 상승 잠재력을 평가해 선별한 100여개 우량 기업으로 구성한 지수입니다.
이 지수는 기업의 수익성, 주주환원, 자본효율성 등 다양한 질적 요건을 종합적으로 고려하여 선정된 기업들로 구성되어 있습니다.
코리아 밸류업 지수는 PER(주가수익비율) 8.5배, PBR(주가순자산비율) 0.93배 수준으로, 밸류 지수 특성에 걸맞게 저평가 우량주 중심으로 구성되어 있음을 보여줍니다.
또한, 배당수익률 2.72%로 안정적인 배당 기반 투자에도 적합한 포트폴리오를 갖추고 있습니다.
최근 들어 지수 반등 흐름이 관측되고 있어, 가치주·주주친화 정책 수혜 기대 종목 위주로 투자 전략을 세우는 데 유용한 참고 지표가 됩니다.
| 항목 | 수치 |
|---|---|
| 시가 | 1,055.52 |
| 고가 | 1,061.93 |
| 저가 | 1,053.41 |
| 52주 최고치 | 1,134.16 |
| 52주 최저치 | 904.29 |
| PER/PBR* | 8.50 / 0.93 |
| 배당수익률 | 2.72% |
| 구성 종목 수 | 105개 |
| 시가총액 | 약 1,084조 원 |
| 거래대금 | 약 2.9조 원 |
구성 종목 상위 10선
코리아 밸류업 지수는 총 105개 종목으로 구성되어 있으며, 시가총액 기준 상위 10종목은 다음과 같습니다.
| 종목명 | 현재가 | 등락률 | 시가총액 (원) |
|---|---|---|---|
| 삼성전자 | 53,900 | -1.46% | 319조 |
| SK하이닉스 | 202,500 | -0.25% | 147조 |
| 한화에어로스페이스 | 887,000 | +6.48% | 42조 |
| KB금융 | 101,900 | -0.10% | 40조 |
| 현대차 | 181,900 | 0.00% | 37조 |
| 기아 | 88,200 | +0.11% | 35조 |
| 셀트리온 | 155,600 | +1.70% | 30조 |
| 신한지주 | 56,500 | +0.36% | 28조 |
| 현대모비스 | 243,000 | -0.41% | 22조 |
| HMM | 21,750 | -2.03% | 22조 |
선정 기준: 5단계 스크리닝
코리아 밸류업 지수에 포함되기 위해서는 다음과 같은 5단계 평가를 거쳐야 합니다:
- 시장 대표성: 코스피와 코스닥 시장을 합쳐 시가총액 상위 400위 이내에 들어야 합니다.
- 수익성: 최근 2년 연속 적자이거나 2년 손익 합산 시 적자인 기업은 제외됩니다.
- 주주 환원: 최근 2년 연속 배당을 했거나 자사주를 소각한 기업이어야 합니다.
- 시장 평가: 최근 2년 평균 PBR(주가순자산비율)이 산업군별 상위 50% 이내이거나 전체 순위비율 상위 50% 이내에 속해야 합니다.
- 자본 효율성: 위의 요건을 충족한 기업 중 최근 2년 평균 ROE(자기자본이익률)가 산업군별로 상위 100개에 해당하는 종목을 선정합니다.
구성 종목과 산업군 분포
정보기술(22.9%)과 산업재(19.0%)가 가장 높은 비중을 차지하며, 한국 산업의 성장성과 효율성 개선에 중점을 둔 구성을 보여줍니다.
금융·부동산(9.5%) 및 헬스케어(11.4%)도 주요 포트폴리오를 구성하고 있어 배당+성장 조화형 전략에 적합합니다.
에너지(1.0%) 비중은 낮지만, 친환경 및 원자력 등 전략 산업에 대한 시그널로 해석될 수 있습니다.
| 산업군 | 종목 수 | 구성 비중 (%) |
|---|---|---|
| 정보기술(IT) | 24 | 22.9% |
| 산업재 | 20 | 19.0% |
| 헬스케어 | 12 | 11.4% |
| 자유소비재 | 11 | 10.5% |
| 금융·부동산 | 10 | 9.5% |
| 소재 | 9 | 8.6% |
| 필수소비재 | 8 | 7.6% |
| 커뮤니케이션 | 5 | 4.8% |
| 에너지 | 1 | 1.0% |
| 기타 | 5 | 4.8% |
성과 비교: 코스피200과의 차이점
코리아 밸류업 지수는 기존의 코스피200 지수와 비교하여 다음과 같은 차이점을 보입니다:
- PBR: 밸류업 지수 2.6배, 코스피200 2.0배
- PER: 밸류업 지수 18.4배, 코스피200 11.2배
- ROE: 밸류업 지수 15.6%, 코스피200 9.3%
- 배당수익률: 밸류업 지수 2.2%, 코스피200 2.3%
- 배당성향: 밸류업 지수 23.9%, 코스피200 17.5%
또한, 과거 성과를 비교하면 수익률도 더 좋은 성과를 나타냈습니다.
마무리
코리아 밸류업 지수는 단순한 시가총액 중심의 지수가 아닌, 기업의 질적 성장과 주주가치 제고를 반영한 새로운 지표로서, 투자자들에게 새로운 투자 기준을 제시하고 있습니다.
앞으로 이 지수가 한국 증시의 새로운 활력소가 될 수 있을지 주목해볼 필요가 있습니다.